Holdingbolag för familjeföretag: skatteguide för omorganisation av familjeföretaget

Många företagarfamiljer ställs inför samma fråga: ”Vi har flera bolag och vill samla dem under ett enda holdingbolag för att förenkla förvaltningen och betala mindre skatt. Är det lagligt, och vilka risker finns med skattemyndigheterna?”. Det korta svaret är att det går, men bara om transaktionen har verkliga ekonomiska skäl och om den nya strukturen, när den väl är genomförd, fortsätter att uppfylla kraven för familjeföretag. Den här guiden sammanfattar det väsentliga och länkar till de analyser där vi har behandlat varje punkt mer ingående.

Vad är ett familjeholdingbolag

Ett familjeholdingbolag är ett bolag vars huvudsakliga tillgång är andelar i andra bolag, dotterbolagen, och som kontrolleras av medlemmar i en familj. Dess uppgift är inte bara att ”äga” andelarna, utan att leda och förvalta koncernen: fastställa strategin, samordna dotterbolagen, finansiera dem och besluta vad som ska ske med vinsten.

Utgångsläget är vanligen något av följande:

• Flera operativa bolag i händerna på samma delägare, vart och ett med sin egen ledning.
• Ett operativt bolag som med tiden har samlat på sig fastigheter eller likvida medel, och där det är lämpligt att skilja verksamheten från förmögenheten.
• En generation som förbereder generationsskiftet och vill ordna fördelningen innan det blir aktuellt.

Vad det är bra för, och vad det inte är bra för

Samla ledningen av koncernen. Ett enda bolag med tydliga styrande organ leder dotterbolagen. Det är holdingbolagets egentliga syfte och det första ekonomiska skäl som skattemyndigheterna erkänner.

Återinvestera vinsten utan att passera inkomstskatten för privatpersoner (IRPF). Om delägarna får utdelningen från dotterbolagen direkt beskattas den i sparbasen (base del ahorro) i inkomstskatten för privatpersoner (IRPF), med skattesatser från 19 % till 30 %. Om utdelningen i stället tas emot av holdingbolaget förklarar artikel 21 i Ley del Impuesto sobre Sociedades (lagen om bolagsskatt, LIS) den skattebefriad när innehavet uppgår till minst 5 % och har bibehållits i ett år. Sedan 2021 är skattebefrielsen 95 %, så att som huvudregel endast 5 % av utdelningen beskattas: ungefär 1,25 % i effektiv skatt vid den allmänna skattesatsen på 25 %. Det är viktigt att komma ihåg att detta är ett uppskov: när holdingbolaget delar ut vinsten till delägarna beskattas den i deras inkomstskatt för privatpersoner (IRPF).

Separera riskerna. Genom att isolera den operativa verksamheten från fastighetsförmögenheten eller de likvida medlen skyddas det som har samlats från verksamhetens risker. Ofta uppnås detta syfte bättre genom en delning av bolaget än genom ett holdingbolag, eller genom båda. Vi förklarar detta i vår analys av partiell delning av uthyrningsverksamheten (V1956-25).

Ordna generationsskiftet. Det är enklare att överlåta andelar i ett enda moderbolag än att fördela flera bolag mellan flera arvingar, och det möjliggör lösningar som gåva av äganderätten utan nyttjanderätten (nuda propiedad) med förbehåll om livsvarig nyttjanderätt. Se livsvarig nyttjanderätt till andelar och skattebefrielse i förmögenhetsskatten.

Vad ett holdingbolag inte är: ett sätt att helt enkelt sluta betala skatt. Om transaktionens enda skäl är skattemässigt kan skattemyndigheterna neka fördelarna med omstruktureringen och korrigera beskattningen.

Hur det bildas utan beskattning: FEAC-regimen

Det normala är att delägarna tillskjuter sina andelar i dotterbolagen till ett nytt bolag i utbyte mot andelar i det nya bolaget. Skattemässigt är ett sådant tillskott en överlåtelse: om andelarna är värda mer än de kostade uppkommer en kapitalvinst i varje delägares inkomstskatt för privatpersoner (IRPF).

För att undvika detta finns den särskilda omstruktureringsregimen i kapitel VII i avdelning VII i LIS, känd som FEAC-regimen. I ett holdingbolag används den normalt genom aktieutbyte (canje de valores, artikel 80 LIS), som kräver att holdingbolaget får majoriteten av rösterna i varje dotterbolag (eller, om det redan har den, ökar sitt innehav), eller genom apportegendom (aportación no dineraria, artikel 87 LIS), som för andelars del bland annat kräver att de motsvarar minst 5 % av dotterbolaget och har innehafts sedan ett år. Om kraven är uppfyllda beskattas delägaren inte vid tillskottet, och de nya andelarna behåller de gamla andelarnas värde och förvärvsdatum.

Två villkor är avgörande:

1. Giltiga ekonomiska skäl (artikel 89.2 LIS). Transaktionen måste syfta till något mer än en skattefördel: att samla ledningen, professionalisera förvaltningen, underlätta finansiering eller inträde av nya delägare, eller ordna generationsskiftet. Om skattemyndigheterna anser att huvudsyftet var skattemässigt tas den uppnådda fördelen bort.
2. Underrättelse till spanska skatteverket (AEAT). Regimen tillämpas som standard, om man inte uttryckligen avstår från den, men det förvärvande bolaget måste underrätta spanska skatteverket (AEAT) om transaktionen inom tre månader efter att handlingen har registrerats. Att inte göra det hindrar inte att regimen tillämpas, men är en allvarlig överträdelse som beläggs med en sanktion på 10 000 euro per transaktion.

Det är lämpligt att dokumentera de ekonomiska skälen före transaktionen: en rapport, protokoll, en affärsplan eller finansieringsplan. Samma förklaring som lämnas flera år senare, under en granskning, väger mycket lättare.

Kraven för skattebefrielsen för familjeföretag i ett holdingbolag

Skattebefrielsen enligt artikel 4.Ocho.Dos i Ley del Impuesto sobre el Patrimonio (lagen om förmögenhetsskatt, LIP) är i praktiken den centrala pusselbiten: även reduktionen på 95 % i arvs- och gåvoskatten (ISD) hänger på den. I ett holdingbolag tillämpas dess tre krav med vissa särdrag.

1. Holdingbolaget får inte vara ett förmögenhetsförvaltande bolag

Bolaget får inte ha som huvudsaklig verksamhet att förvalta lös eller fast egendom. Lagen anser att så är fallet när mer än hälften av tillgångarna, under mer än 90 dagar av räkenskapsåret, utgörs av värdepapper eller inte är knutna till ekonomisk verksamhet.

Här ligger nyckeln för varje holdingbolag: andelarna i dotterbolagen räknas inte som värdepapper om de ger minst 5 % av rösterna, innehas för att leda och förvalta innehavet, holdingbolaget har en organisation av materiella och personella resurser för att göra det, och dotterbolagen inte i sin tur är förmögenhetsförvaltande. Ett holdingbolag utan resurser, som bara är innehavare av andelarna, löper risk att betraktas som förmögenhetsförvaltande och förlora skattebefrielsen.

När ett dotterbolag ägnar sig åt uthyrning av fastigheter tillkommer ytterligare ett krav: för att uthyrningen ska räknas som ekonomisk verksamhet krävs minst en person anställd med anställningsavtal på heltid. Högsta domstolen (Tribunal Supremo) har accepterat att detta krav kan uppfyllas på koncernnivå och har preciserat hur anställningsavtalet ska styrkas.

2. Innehavet måste vara tillräckligt

Varje delägare måste äga minst 5 % av holdingbolaget, eller gemensamt 20 % tillsammans med make eller maka, släktingar i rakt uppstigande eller nedstigande led eller släktingar i sidled i andra graden.

3. Någon i familjegruppen leder bolaget och får betalt för det

Minst en person i släktgruppen måste faktiskt utöva ledningsfunktioner i bolaget och därför uppbära mer än 50 % av sina inkomster av näringsverksamhet, yrkesverksamhet och arbete. Det är vid omorganisationen som detta krav lättast brister:

• Bildandeåret. Om holdingbolaget bildas under räkenskapsårets gång kan de löner som uppburits från dotterbolagen före bildandet överstiga de från holdingbolaget. Generaldirektoratet för skatter (DGT) har klargjort att de tidigare inkomsterna från dotterbolagen inte ska räknas med det året (V0145-26).
• Flytt av ledningen till holdingbolaget. När holdingbolaget blir förvaltare av ett dotterbolag där andra familjemedlemmar behåller direkta innehav kan dessa familjemedlemmar stå utan någon som uppfyller kravet i det dotterbolaget och förlora skattebefrielsen (V0354-26).

Skattebefrielsen är nästan aldrig total

Även om de tre kraven är uppfyllda omfattar skattebefrielsen bara den del av andelarnas värde som motsvarar tillgångar som är nödvändiga för verksamheten, minskade med de skulder som hänför sig till den. Likvida medel utan dokumenterat ändamål, fastigheter för familjens eget bruk och finansiella placeringar sänker denna andel. Vi förklarar det med ett exempel i granskningar av stora förmögenheter: skattebefrielsens omfattning.

Holdingbolaget och generationsskiftet

Reduktionen på 95 % i arvs- och gåvoskatten (ISD) som den statliga lagen föreskriver (artikel 20.2.c och 20.6 i lag 29/1987) kräver bland annat att de överlåtna andelarna ger rätt till skattebefrielse i förmögenhetsskatten. Därför kostar ett fel i holdingbolagets struktur litet varje år och mycket den dag generationsskiftet sker.

Vid gåvor under livstid kräver den statliga lagen dessutom att givaren är 65 år eller äldre, eller befinner sig i absolut permanent arbetsoförmåga (incapacidad permanente absoluta) eller grav invaliditet (gran invalidez), att givaren slutar utöva ledningsfunktioner och uppbära ersättning för dem, och att gåvomottagaren (make eller maka, ättling eller adoptivbarn) behåller det förvärvade och rätten till skattebefrielse i förmögenhetsskatten under de följande tio åren. Vid arv måste förvärvaren också behålla det mottagna under tio år. De autonoma regionerna kan förbättra dessa regler; på Balearerna har skattelättnaderna för arv och gåvor som gäller sedan 2025 förändrat beräkningen avsevärt.

De vanligaste riskerna med skattemyndigheterna

1. Brist på ekonomiskt skäl. Att bilda holdingbolaget kort före försäljningen av ett dotterbolag, eller med det enda syftet att ta emot utdelning utan att beskattas, är det fall som diskuteras mest.
2. Holdingbolag utan resurser. Utan en verklig organisation för att leda andelarna kan holdingbolaget anses vara förmögenhetsförvaltande.
3. Dåligt fördelad ledning mellan holdingbolaget och dotterbolagen, med förlust av skattebefrielsen för en del av familjen.
4. Tillgångar som inte är knutna till verksamheten och som samlas i holdingbolaget eller i dotterbolagen och minskar den skattebefriade andelen.
5. Ersättningar och transaktioner mellan koncernbolag som inte är dokumenterade till marknadsvärde.
6. Mer kontroll. Spanska skatteverket (AEAT) har intensifierat granskningarna av stora förmögenheter och av användningen av bolag för att minska inkomstskatten för privatpersoner (IRPF) och förmögenhetsskatten.

Hur man går tillväga steg för steg

1. Utgångsanalys. Vilka bolag som finns, vem som äger vad, vem som leder vart och ett, vilka tillgångar som inte är knutna till verksamheten och vilken skattebefriad andel varje delägare har i dag.
2. Utformning. Holdingbolag, delning eller båda; vilka dotterbolag som ingår; vem som ska leda varje bolag efteråt.
3. Ekonomiska skäl skriftligen, före undertecknandet.
4. Simulering per person och per enhet. Kontrollera att ingen familjemedlem förlorar skattebefrielsen i det resulterande scenariot, även det första året.
5. Genomförande: handlingar, registrering och underrättelse till spanska skatteverket (AEAT).
6. Årlig översyn av vilka tillgångar som är knutna till verksamheten, ledningsfunktionerna och ersättningarna.

Vanliga frågor

Är det lagligt att bilda ett holdingbolag för att betala mindre skatt?

Det är lagligt att bilda ett holdingbolag av ekonomiska skäl, och det är legitimt att det dessutom har gynnsamma skatteeffekter, som uppskov med beskattningen av utdelning. Det som inte accepteras är att skattefördelen är transaktionens huvudsyfte.

När är ett holdingbolag lämpligt?

När det finns flera bolag eller man vill skilja verksamhet och förmögenhet, när vinsten ska återinvesteras i stället för att delas ut till delägarna, och när generationsskiftet förbereds. Med ett enda bolag som delar ut hela sin vinst är fördelen oftast liten i förhållande till kostnaderna för att upprätthålla två strukturer.

Beskattas jag när jag tillskjuter mina andelar till holdingbolaget?

Nej, om transaktionen uppfyller kraven i FEAC-regimen. I så fall skjuts vinsten upp tills de nya andelarna överlåts.

Kan jag ta ut min lön från holdingbolaget?

Ja. För skattebefrielsen i förmögenhetsskatten kan ersättningen för ledningsfunktioner komma från holdingbolaget, förutsatt att funktionerna är verkliga och ersättningen överstiger 50 % av ens inkomster av näringsverksamhet, yrkesverksamhet och arbete. Man bör särskilt vara uppmärksam på året för transaktionen och på situationen för övriga familjemedlemmar.

Förloras skattebefrielsen för familjeföretag när man bildar ett holdingbolag?

Inte nödvändigtvis, men den kan förloras, för den delägare som bildar det eller för andra familjemedlemmar, om holdingbolaget saknar resurser, om ledningen inte är väl fördelad eller om tillgångar som inte är knutna till verksamheten samlas. Därför är det lämpligt att simulera resultatet innan transaktionen genomförs.

Så arbetar vi på Vicens Advisors

På Vicens Advisors går vi igenom omorganisationer av familjeföretag person för person och enhet för enhet: utgångsläget, det resulterande scenariot och det första räkenskapsåret efter transaktionen. Målet är att holdingbolaget ska fylla sin ekonomiska funktion utan att någon familjemedlem förlorar skattebefrielsen i förmögenhetsskatten eller reduktionen i arvs- och gåvoskatten.

JURIDISK INFORMATION

Detta innehåll är av informativ karaktär och utgör inte skatte- eller juridisk rådgivning. Det bygger på den statliga lagstiftningen och de administrativa och rättsliga ställningstaganden som anges, gällande vid publiceringsdatumet. Regional lagstiftning kan ändra vissa av de beskrivna kraven. Varje familje- och företagssituation kräver en särskild analys.

© Vicens Advisors, S.L. Alla rättigheter förbehållna. Helt eller delvis återgivande av detta innehåll, oavsett medel eller förfarande, är förbjudet utan titelinnehavarens uttryckliga skriftliga tillstånd.